Was Finanzmärkte, Krebszellen, und globale Erwärmung gemeinsam haben

idw – Informationsdienst Wissenschaft

Nachrichten, Termine, Experten

Grafik: idw-Logo
idw-Abo
Medienpartner:
Wissenschaftsjahr


Teilen: 
04.05.2018 12:36

Was Finanzmärkte, Krebszellen, und globale Erwärmung gemeinsam haben

Dr. Susanne Langer Kommunikation und Presse
Friedrich-Alexander-Universität Erlangen-Nürnberg

    Ein Team von Biophysikern der Friedrich-Alexander-Universität Erlangen-Nürnberg (FAU) stellt in seiner jüngsten Arbeit in Nature Communications eine mathematisch fundierte Methode zum Vergleich verschiedener Preismodelle vor. Damit können die Forscher genauer vorhersagen, wie sich Parameter wie etwa die Volatilität von Aktienkursen über die Zeit verändern.*

    Das Auf und Ab von Aktienkursen ist das Ergebnis eines komplexen Zusammenspiels zwischen traditionellen Anlegern, Day-Tradern und Hochfrequenz-Hedgefonds. Diese scheinbar unregelmäßigen, kurzfristigen Preisschwankungen können durch eine Diffusionskonstante – die sogenannte Volatilität – beschrieben werden. Allerdings unterliegt die Volatilität selbst über längere Zeiträume hinweg starken Schwankungen. Beispielsweise können unerwartete Twitter-Nachrichten plötzliche Volatilitätsspitzen auslösen, während wirtschaftspolitische Veränderungen zu langsamen, graduellen Veränderungen der Volatilität führen können. Da die Art der Volatilitätsschwankungen im Vorfeld oft unbekannt ist, stützen Finanzanalysten ihre Prognosen oft auf unbegründete Annahmen.

    Anstatt die Unsicherheit verschiedener Modellvorhersagen analytisch zu berechnen, entwickelten die Wissenschaftler um Christoph Mark vom Lehrstuhl für Biophysik an der FAU eine numerische Umsetzung des Prinzips von „Occam‘s Rasiermesser“. Nach diesem Prinzip werden diejenigen Modelle bevorzugt, welche die Daten mit der geringsten Anzahl von Annahmen beschreiben.

    Mit dieser Methode zeigen die Forscher, wie extreme Schwankungen von Börsenrenditen bei dramatischen Ereignissen wie schwarze Freitage und Marktblasen aus plötzlichen Volatilitätsschwankungen entstehen. Darüber hinaus gelingt es mit dieser Methode, die auslösenden Ereignisse wie zum Beispiel Nachrichtenmeldungen in Echtzeit zu identifizieren.

    Volatilitätsschwankungen, oder allgemeiner gesagt heterogene Zufallsprozesse, beschränken sich jedoch nicht nur auf Finanzdaten, sondern beschreiben auch die Bewegungen invasiver Krebszellen, die Abfolge von Unfällen und Katastrophen sowie Klimaveränderungen. Hier können mit der neuen Methode etwa besonders invasive Zellen erkannt, geeignete Maßnahmen zur Unfallvermeidung identifiziert oder verschiedene Klimamodelle zur Vorhersage der globalen Erwärmung verglichen werden.

    *Mark et al., Nature Communications 9, 1803, 2018.
    doi: 10.1038/s41467-018-04241-5

    Ansprechpartner für Medien:
    Christoph Mark
    Tel.: 09131/85-25604
    christoph.mark@fau.de


    Merkmale dieser Pressemitteilung:
    Journalisten
    Biologie, Chemie, Mathematik, Physik / Astronomie, Wirtschaft
    überregional
    Buntes aus der Wissenschaft, Forschungsergebnisse
    Deutsch


    Hilfe

    Die Suche / Erweiterte Suche im idw-Archiv
    Verknüpfungen

    Sie können Suchbegriffe mit und, oder und / oder nicht verknüpfen, z. B. Philo nicht logie.

    Klammern

    Verknüpfungen können Sie mit Klammern voneinander trennen, z. B. (Philo nicht logie) oder (Psycho und logie).

    Wortgruppen

    Zusammenhängende Worte werden als Wortgruppe gesucht, wenn Sie sie in Anführungsstriche setzen, z. B. „Bundesrepublik Deutschland“.

    Auswahlkriterien

    Die Erweiterte Suche können Sie auch nutzen, ohne Suchbegriffe einzugeben. Sie orientiert sich dann an den Kriterien, die Sie ausgewählt haben (z. B. nach dem Land oder dem Sachgebiet).

    Haben Sie in einer Kategorie kein Kriterium ausgewählt, wird die gesamte Kategorie durchsucht (z.B. alle Sachgebiete oder alle Länder).

    Cookies optimieren die Bereitstellung unserer Dienste. Durch das Weitersurfen auf idw-online.de erklären Sie sich mit der Verwendung von Cookies einverstanden. Datenschutzerklärung
    Okay